Da bi popolnoma razumeli pomen izraza participativni proračun, je treba najprej določiti etimološki izvor besed, ki ga oblikujejo:
-Quantum izhaja iz latinščine, iz vsote predpone "pre", kar pomeni "pred", in iz "suppositus", ki se lahko prevede kot "odložiti".
Po drugi strani pa sodeluje tudi iz latinščine in je sestavljena iz treh razmejenih delov: "par", ki je enakovreden "delu"; glagol "capere", kar pomeni "vzeti" in pripono "-tivo", ki se uporablja za označevanje pasivnega ali aktivnega odnosa.
Znan je kot proračun za dokument, ki je pripravljen z napovedmi prihodkov in odhodkov za določeno obdobje . Proračun nakazuje, kakšen znesek denarja naj bi se porabil in kakšen znesek naj bi bil prejet, kar omogoča načrtovanje finančnih odločitev.
Po drugi strani pa je participativni pridevnik povezan z udeležbo (dejstvom, da se je vpletel v nekaj).
Pred oblikovanjem opredelitve participativnega proračuna moramo vedeti, kaj je javni proračun . To je dokument, ki ocenjuje izdatke, ki jih bo država določila v danem obdobju. Na splošno javni proračun pripravi izvršilna oblast in ga potrdi kongres .
Ko je pri pripravi proračuna predvidena neposredna udeležba prebivalstva, govorimo o participativnem načrtovanju proračuna. To orodje omogoča državljanom, da sami odločajo, za kaj se bodo porabili javni denar ali njegov del.
Obstajajo tisti, ki vedno zagovarjajo, ker se izvajajo participativni proračuni. Zakaj? Ker menijo, da vključujejo in prinašajo s seboj veliko prednosti, med katerimi bi izpostavili naslednje:
- So sinonim za preglednost, saj vsak državljan ve, kako se porabi njihov davčni denar.
- Sosedam omogočajo popoln nadzor nad vsem, kar se dogaja v njihovi občini.
- so orodje za udeležbo državljanov, ki lokalnim prebivalcem ponuja priložnost za aktivno sodelovanje pri načrtovanju in javnem upravljanju.
- Nič manj pomembno je, da številni politiki menijo, da so participativni proračuni instrument modernizacije in prilagajanja časom, v katerem živimo. - Ne da bi zanemarili, da na enak način pomenijo absolutno demokratizacijo tega, kar je javno upravljanje.
Običajno se na občinski ravni razvije proračun za sodelovanje. Lokalna izvršna oblast povabi sosede na različne primere posvetovanja in razprave, na podlagi katerih se predložijo predlogi za glasovanje. Projekti, ki so bili najbolj glasovani, so tako postali prednostna naloga v okviru javnega proračuna zadevne občine .
Pomembno je vedeti, da participativni proračun ne vključuje vseh občinskih izdatkov niti ne pomeni, da se bodo državljani neposredno odločali o ukrepih vlade . Običajno dodeljujejo določen odstotek ali znesek celotnega proračuna ljudskemu glasovanju, tako da so sosede, ki izberejo nekatera dela za razvoj.